خيار التداول استراتيجيات عمودي انتشار -

10 خيارات استراتيجيات لمعرفة. في كثير من الأحيان، يقفز التجار في لعبة الخيارات مع القليل أو عدم فهم عدد الخيارات استراتيجيات المتاحة للحد من المخاطر وتعظيم العائد مع القليل من الجهد، ومع ذلك، يمكن للتجار تعلم كيفية الاستفادة من المرونة والقوة الكاملة للخيارات كمركبة تجارية مع هذا في الاعتبار، وضعنا معا هذا العرض الشرائح، التي نأمل أن تقصير منحنى التعلم ونقطة لكم في الاتجاه الصحيح. في كثير من الأحيان، والتجار تقفز إلى لعبة الخيارات مع القليل أو عدم فهم عدد الخيارات استراتيجيات المتاحة للحد من المخاطر وتعظيم العائد مع القليل من الجهد، ومع ذلك، يمكن للتجار تعلم كيفية الاستفادة من المرونة والقوة الكاملة للخيارات كمركبة تجارية مع هذا في ونحن نضع معا هذا العرض الشرائح، والتي نأمل أن تقصير منحنى التعلم ونقطة لكم في الاتجاه الصحيح. كوفيرد كال. جانبا من شراء خيار المكالمة عارية، يمكنك أيضا الانخراط في استدعاء أساسي أو استراتيجية شراء وكتابة مغطاة في هذه الاستراتيجية، يمكنك شراء الأصول مباشرة، وكتابة أو بيع نفس خيار الاتصال في نفس الأصول في نفس الوقت يجب أن يكون حجم الأصول المملوكة لديك يعادل عدد الأصول الكامنة في خيار الاتصال المستثمرين وغالبا ما تستخدم هذا الموقف عندما يكون لديهم موقف على المدى القصير ورأي محايد على الأصول، وتتطلع إلى توليد أرباح إضافية من خلال استلام قسط المكالمة، أو حماية ضد احتمال انخفاض في قيمة الأصول الأساسية لمزيد من البصيرة ، قراءة استراتيجيات المكالمة المغطاة لسوق متضرر. 2 متزوج وضع. في استراتيجية وضع الزوجية، والمستثمر الذي يشتري أو يملك حاليا أصول معينة مثل الأسهم، في وقت واحد شراء خيار وضع لعدد مماثل من الأسهم سوف المستثمرين استخدام هذه الاستراتيجية عندما تكون صعودية على سعر الأصول وترغب في حماية أنفسهم من الخسائر المحتملة على المدى القصير هذه الاستراتيجية تعمل أساسا مثل التأمين بو كيسي، ويضع أرضية يجب أن ينخفض ​​سعر الأصول بشكل كبير لمزيد من المعلومات حول استخدام هذه الإستراتيجية، انظر ماريد يضع علاقة وقائية 3 بول كال سبرياد. في استراتيجية انتشار المكالمة الثورية، سيقوم المستثمر بشراء خيارات الاتصال في وقت واحد في ضربة محددة السعر وبيع نفس عدد المكالمات على سعر الإضراب أعلى سيكون لكل من خيارات الاتصال نفس الشهر انتهاء الصلاحية والأصل الأساسي هذا النوع من استراتيجية انتشار الرأسي غالبا ما تستخدم عندما يكون المستثمر صعودي ويتوقع ارتفاع معتدل في سعر الكامنة أسيت لمعرفة المزيد، اقرأ فرتيكال بول أند بير كريديت سبريادس 4. وضع بوت سبرياد. استراتيجية وضع الدب هي شكل آخر من أشكال الانتشار العمودي مثل انتشار المكالمة الثورية في هذه الاستراتيجية، سوف يقوم المستثمر بشراء خيارات الخيارات في وقت واحد بسعر إضراب محدد وبيع نفس العدد من يضع بسعر انخفاض الإضراب كلا الخيارين سيكون لنفس الأصول الأساسية ولها نفس تاريخ انتهاء الصلاحية يتم استخدام هذه الطريقة عندما التاجر هبوطي ويتوقع أن ينخفض ​​سعر الأصل الأساسي ويوفر مكاسب محدودة وخسائر محدودة لمزيد من المعلومات عن هذه الاستراتيجية، اقرأ وضع الدب ينتشر بديل متجذر إلى البيع القصير .5 يتم تنفيذ طوق واقية. طوق طوق واقية من خلال شراء خارج الخيار من المال وضع الخيار وكتابة خيار من خارج المال في نفس الوقت، لنفس الأصول الأساسية مثل الأسهم وغالبا ما يستخدم هذه الاستراتيجية من قبل المستثمرين بعد موقف طويل في الأسهم شهدت كبيرة المكاسب وبهذه الطريقة، يمكن للمستثمرين تأمين الأرباح دون بيع أسهمهم لمزيد من المعلومات عن هذه الأنواع من الاستراتيجيات، انظر دون أن ننسى طوق واقية الخاص بك وكيف يعمل طوق واقية. طويل سترادل. استراتيجية خيارات سترادل طويلة هو عندما يقوم المستثمر بشراء كل من خيار الاتصال والخيار مع نفس سعر الإضراب، والأصل الأساسي وتاريخ انتهاء الصلاحية في وقت واحد والمستثمر غالبا ما تستخدم هذه الاستراتيجية عندما يعتقد أن سعر الأصول الأساسية سوف تتحرك e بشكل ملحوظ، ولكن ليس متأكدا من الاتجاه الذي ستتخذه هذه الخطوة تسمح هذه الاستراتيجية للمستثمر للحفاظ على مكاسب غير محدودة، في حين أن الخسارة تقتصر على تكلفة كلا الخيارين عقود لمزيد من القراءة، سترادل استراتيجية نهج بسيط إلى السوق محايد 7. طويلة سترانغل. في استراتيجية خيارات خنق طويلة، المستثمر بشراء مكالمة ووضع الخيار بنفس النضج والأصل الأساسي، ولكن مع أسعار الإضراب مختلفة سعر الإضراب وضعت عادة ما تكون أقل من سعر الإضراب من خيار المكالمة، وسوف كلا الخيارين أن يكون من المال المستثمر الذي يستخدم هذه الاستراتيجية يعتقد أن سعر الأصول الأساسية سوف تشهد حركة كبيرة، ولكن غير متأكد من أي اتجاه هذه الخطوة سوف تتخذ الخسارة تقتصر على تكاليف كل من الخيارات الخانق وعادة ما تكون أقل تكلفة من سترادلز لأنه يتم شراء الخيارات من المال لمزيد من المعلومات، انظر الحصول على عقد قوي على الربح مع الخنق.8 الفراشة سبرياد. كل الاستراتيجيات حتى هذه النقطة قد إعادة استلهم مزيج من اثنين من المواقف أو العقود المختلفة في استراتيجية الفراشة انتشار الخيارات، والمستثمر الجمع بين كل من استراتيجية انتشار الثور واستراتيجية انتشار الدب، واستخدام ثلاثة أسعار الإضراب مختلفة على سبيل المثال، نوع واحد من انتشار فراشة ينطوي على شراء مكالمة واحدة وضعت الخيار عند أدنى سعر إضراب أعلى، في حين بيع اثنين من الخيارات وضع المكالمة بسعر أعلى سعر الإضراب، ثم واحد آخر دعوة وضع الخيار بسعر أعلى من سعر الإضراب لمزيد من المعلومات حول هذه الاستراتيجية، قراءة وضع الفخاخ الربح مع سبرياد سبريادس 9 الحديد كوندور. الاستراتيجية أكثر إثارة للاهتمام هو أنا رون كوندور في هذه الاستراتيجية، المستثمر يحمل في وقت واحد موقف طويل وقصير في اثنين من استراتيجيات خنق مختلفة الحديد كوندور هي استراتيجية معقدة إلى حد ما يتطلب بالتأكيد الوقت للتعلم، وممارسة لإتقان نوصي قراءة المزيد عن هذه الاستراتيجية في اتخاذ رحلة مع كوندور الحديد يجب أن تتزاحم إلى كوندورس الحديد ومحاولة استراتيجية لنفسك خالية من المخاطر باستخدام إنفستوبيديا Simulator.10 الحديد الفراشة. استراتيجية الخيارات النهائية سوف نوضح هنا هو فراشة الحديد في هذه الاستراتيجية، والمستثمر الجمع بين إما على المدى الطويل أو القصير مع شراء في وقت واحد أو بيع الخانق على الرغم من أن مماثلة لانتشار فراشة فإن هذه الإستراتيجية تختلف لأنها تستخدم كلا من المكالمات والمخططات، على العكس من الربح أو الخسارة الأخرى، فهي محدودة ضمن نطاق معين، اعتمادا على أسعار الإضراب للخيارات المستخدمة. غالبا ما يستخدم المستثمرون خيارات خارج نطاق المال في محاولة لخفض التكاليف مع الحد من المخاطر لفهم هذه الاستراتيجية أكثر، وقراءة ما هو "استراتيجية الفراشة الحديد استراتيجية". دراسة ذات صلة. أجريت الاستطلاع الذي أجراه مكتب الولايات المتحدة لإحصاءات العمل للمساعدة في قياس الوظائف الشاغرة وهو يجمع البيانات من أرباب العمل. الحد الأقصى من الأموال التي يمكن للولايات المتحدة الاقتراض تم إنشاء سقف الديون بموجب قانون السندات الحرية الثانية. سعر الفائدة الذي مؤسسة الإيداع تضفي الأموال مينت (1) مقياس إحصائي لتشتت العائدات لمؤشر أمني أو سوقي معين يمكن قياس التقلب. وقد تصرف الكونجرس الأمريكي في عام 1933 بوصفه قانون المصارف الذي يحظر على المصارف التجارية من المشاركة في الاستثمار. نونفارم الرواتب يشير إلى أي وظيفة خارج المزارع والأسر الخاصة والقطاع غير الربحي في الولايات المتحدة مكتب العمل. الاستراتيجيات انتشار الانتشار. باستخدام جون سوما كتا، دكتوراه، مؤسس في كثير من الأحيان، والتجار الجدد يقفز في لعبة الخيارات مع القليل أو عدم فهم كيفية انتشار الخيارات يمكن أن توفر أفضل تصميم استراتيجية مع القليل من الجهد، ومع ذلك، يمكن للتجار تعلم كيفية الاستفادة من المرونة والقوة الكاملة من الخيارات كمركبة تجارية مع هذا في الاعتبار، ونحن وضعت معا الخيارات التالية انتشار البرنامج التعليمي، والتي نأمل أن تقصير منحنى التعلم. غالبية الخيارات المتداولة on. exchanges تأخذ شكل ما يعرف باسم أوتريتس إيت وقال انه شراء أو بيع خيار من تلقاء نفسها من ناحية أخرى، ما هي مصطلحات الصناعة الصفقات المعقدة تشكل مجرد حصة صغيرة من الحجم الإجمالي للصفقات هو في هذه الفئة أن نجد التجارة المعقدة المعروفة باسم خيار انتشار. استخدام ينطوي خيار انتشار الجمع بين اثنين من الضربات الخيار مختلفة كجزء من استراتيجية مخاطر محدودة في حين أن الفكرة الأساسية هي بسيطة، والآثار المترتبة على بعض الانشائية انتشار يمكن الحصول على أكثر تعقيدا قليلا. هذا البرنامج التعليمي هو مصمم لمساعدتك على فهم أفضل ينتشر الخيار، وملامح وشروط لأفضل استخدام في حين أن المفهوم العام للانتشار هو بسيط إلى حد ما، والشيطان، كما يقولون، هو دائما في التفاصيل هذا البرنامج التعليمي سوف يعلمك ما ينتشر الخيار هي، وعندما ينبغي أن تستخدم عليك أيضا تعلم كيفية تقييم المخاطر المحتملة يقاس في شكل الإغريق - دلتا ثيتا فيغا تشارك مع أنواع مختلفة من ينتشر المستخدمة، اعتمادا على ما إذا كنت هبوطي، صاعد أو محايد. لذلك، قبل القفز في إلى تجارة كنت تعتقد أنك قد برزت، قراءة على لمعرفة كيفية انتشار قد تناسب الوضع بشكل أفضل وتوقعات السوق الخاص بك إذا كنت بحاجة إلى دورة تجديدية على أساسيات الخيارات والمصطلحات الخيار قبل أن يخوض أي أعمق، نقترح عليك الاختيار خارج خياراتنا أساسيات tutorial. Spread الخيارات وانتشار التداول. تبادل الخيار التداول هو الأسلوب الذي يمكن أن تستخدم للربح في الظروف الصعودية، محايدة أو الهبوطه أساسا وظائف للحد من المخاطر على حساب الحد من الربح أيضا. كما فتح موقف من خلال شراء وبيع نفس النوع من الخيار أي دعوة أو وضع في نفس الوقت على سبيل المثال، إذا كنت تشتري خيار الاتصال للأسهم شيز، وبيع خيار آخر للاتصال شيز، أنت في الواقع انتشار التداول. شراء خيار واحد وبيع آخر، يمكنك الحد من المخاطر الخاصة بك، لأنك تعرف الفرق الدقيق في إما تاريخ انتهاء الصلاحية أو سعر الإضراب أو كليهما بين الخيارين هذا الفرق هو المعروف باسم انتشار، وبالتالي اسم هذا الانتشار وتقنية التداول. ويتم تنفيذ التداول من خلال شراء خيار وبيع خيار من نفس النوع لنفس الأسهم هذه التقنية تحد من المخاطر الخاصة بك لأنك تعرف انتشار بين الخيارين ومع ذلك، فإن الأرباح محدودة كذلك. يمكن أن تكون استراتيجيات مختلفة نفذت باستخدام هذه التقنية الرئيسية هي فروق رأسية، ينتشر الأفقي و سبريادس قطري. A فرتيكال سبرياد هو خيار انتشار حيث الخيارات 2 التي قمت بشرائها، واحد الذي بيعت لها نفس تاريخ انتهاء الصلاحية، ولكن تختلف فقط في الإضراب السعر على سبيل المثال، إذا قمت بشراء خيار 60 يونيو المكالمات وبيعت خيار 70 يونيو الاتصال، قمت بإنشاء عمودي Spread. Let ق نلقي نظرة على لماذا كنت تفعل هذا. لنفترض أن لدينا مخزون شيز أن حاليا بسعر 50 نحن نعتقد أن السهم سيرتفع ومع ذلك، نحن لا نعتقد أن الارتفاع سيكون كبيرا، ربما مجرد حركة من 5.We ثم الشروع في انتشار العمودي على هذا المخزون نحن شراء خيار 50 دعوة، وبيع خيار 55 دعوة دعونا نفترض أن 50 C كل لديه قسط من 1 حيث انها مجرد في المال، و 55 نداء لديه قسط من 0 25 منذ ذلك ق 5 Out-Of-The-Money. So ندفع 1 لل 50 مكالمة، وكسب 0 25 من 55 مكالمة، تعطينا التكلفة الإجمالية 0 0. يمكن أن يحدث أشياء يمكن أن السهم إما الارتفاع، كما هو متوقع، أو انخفاض أقل من السعر الحالي دعونا ننظر في سيناريوهات 2.سيناريو 1 انخفض السعر إلى 45 لقد ارتكبنا خطأ وتوقعنا حركة أسعار خاطئة ومع ذلك، لأن كلا من المكالمات هي خارج من المال، وسوف تنتهي لا قيمة لها، ونحن لا يجب أن تفعل أي شيء لإغلاق الموقف سيكون لدينا خسارة سيكون 0 75 قضينا على هذا التمرين انتشار التجارة. سيناريو 2 ارتفع السعر إلى 55 50 دعوة هو الآن 5 في المال، ولها قسط من 6 55 مكالمة الآن فقط في المال، ولها قسط من 1 يمكننا أن t فقط انتظر حتى تاريخ انتهاء الصلاحية، لأننا بعنا دعوة أن لا تغطيها الأسهم التي نملكها أي مكالمة عارية نحن بحاجة لذلك إلى إغلاق موقفنا قبل انتهاء الصلاحية. لذلك نحن بحاجة لبيع 50 دعوة التي نحن اشترى في وقت سابق، وشراء مرة أخرى نداء 55 التي بعناها في وقت سابق لذلك نحن بيع 50 دعوة لمدة 6، وشراء 55 الاتصال مرة أخرى ل 1 هذه الصفقة قد حصل لنا 5، مما أدى إلى كسب صافي من 4 25، مع الأخذ بعين الاعتبار 0 75 قضينا في وقت سابق. ماذا يحدث إذا كان سعر السهم يقفز إلى 60 بدلا من ذلك. هنا حيث - محدود المخاطر محدودة الربح - التعبير يأتي في بسعر الحالي من 60، فإن 50 دعوة يكون 10 في المال وسوف يكون قسط من 11 و 55 دعوة سيكون 5 في المال وسيكون لها قسط من 6 إغلاق الموقف سوف لا تزال تعطينا 5، ولا تزال تعطينا كسب صافي من 4 25. في شكل جدول. مرة واحدة كل من المكالمات هي في المال، وسوف يكون دائما الربح لدينا محدودة بسبب الفرق بين أسعار الإضراب من المكالمات 2، ناقص المبلغ الذي دفعناه في البداية. كقاعدة عامة، وبمجرد أن قيمة السهم يذهب فوق دعوة أقل 50 نداء في هذا المثال، ونحن نبدأ لكسب الربح وعندما يذهب فوق أعلى دعوة 55 مكالمة في هذا المثال، ونحن الوصول إلى الحد الأقصى لدينا الربح. لذلك لماذا نريد أن نفعل هذا الخيار انتشار. إذا كنا قد فعلت للتو مجرد خيار دعوة بسيطة، كنا قد اضطر إلى إنفاق 1 المطلوبة لشراء 50 دعوة في هذا التمرين انتشار التجارة، كان علينا فقط أن تنفق 0 75 ، وبالتالي - خطر محدود - التعبير لذلك كنت المخاطرة أقل، ولكن سوف تستفيد أيضا أقل، لأن أي حركة السعر وراء دعوة أعلى لن كسب لك أي ربح أكثر ومن ثم هذه الاستراتيجية هي مناسبة للأسهم الصاعدة باعتدال. هذا انتشار خاص نحن وقد أدركت فقط يعرف باسم الثور دعوة انتشار منذ أجرينا انتشار انتشار مع توقع صعودي أو صعود تتجه وبالمثل، الثور وضع ينتشر ينتشر دعوة الدب ودب وضع ينتشر كلها على أساس نفس التقنية وظيفة تماما نفس. بوت سبريادز هي الاستراتيجيات التي تستخدم أيضا في سوق صاعد على غرار سبرياد كال سبرياد، سوف بول بوت سبريادس كسب لك ربح محدود في الأسهم المتجهه نحن تنفيذ الثور بوت سبريادس عن طريق شراء الخيار بوت، وبيع آخر بوت خيار ارتفاع سعر الإضراب يتشابه سعر سبريدز مع فرق السبريد ولكنه يعمل في الاتجاه المعاكس. سنشتري خيارا، ثم نبيع خيار سعر إضراب أقل، لأننا نتوقع انخفاض سعر السهم. A فرتيكال سبرياد هو حيث تنتشر الخيارات التي تشتريها وتبيعها فقط في سعر الإضراب. نداء الثور هو انتشار يتم تنفيذه على الأسهم الصاعدة يمكنك شراء مكالمة بسعر إضراب معين، وبيع مكالمة مع ارتفاع سعر الإضراب يحدث برياكيفن عندما يرتفع السهم فوق سعر الإضراب الأدنى، ويحدث الحد الأقصى للربح عندما يرتفع السهم فوق سعر الإضراب الأعلى. نحن ننظر الآن إلى خيارات فروق الأسعار الأفقية ينتشر فروق الأسعار، والمعروفة باسم فروق الوقت أو فروق التقويم، حيث تكون أسعار الإضراب للخيارين نفس، ولكن تواريخ انتهاء الصلاحية تختلف. لخص خلاصات لها قيمة الوقت المرتبطة بها بشكل عام، مع تقدم الوقت، خيار s قسط يفقد قيمة وبالإضافة إلى ذلك، وكلما حصلت على تاريخ انتهاء الصلاحية، وأسرع قيمة قطرات. هذا الانتشار يستفيد من هذا التحلل قسط. دعونا ننظر في مثال دعنا نقول نحن الآن في منتصف يونيو نحن نقرر لأداء انتشار أفقي على الأسهم للحصول على سعر إضراب معين، دعونا ق ويقول الخيار أغسطس لديه قسط من 4، وخيار سبتمبر لديه قسط من 4 50.To بدء انتشار الأفقي، ونحن سوف تبيع الخيار أقرب في هذه الحالة أغسطس، وشراء خيار آخر في هذه الحالة سبتمبر لذلك نحن كسب 4 00 من البيع وقضاء 4 50 على الشراء، المعاوضة لنا 0 50 التكلفة. لقد سريع إلى الأمام إلى منتصف أغسطس الخيار أغسطس يقترب بسرعة تاريخ انتهاء صلاحيتها، وقسط انخفضت بشكل كبير، ويقول أسفل إلى 1 50 ومع ذلك، فإن خيار سبتمبر لا يزال لديه شهر آخر ق الغرفة، والعلاوة لا تزال تحتفظ بثبات في 3 00. في هذه النقطة، سنغلق موقف انتشار نحن شراء مرة أخرى الخيار أغسطس ل 1 50، وبيع خيار سبتمبر ل 3 00 أن يعطينا ربح من 1 50 عندما نخصم لدينا المبادرة تكلفة آل 0 50، ونحن تركت مع ربح من 00 00.وهذه هي في الأساس كيف يعمل أفقي سبرياد نفس التقنية يمكن استخدامها ل يضع كذلك. A قطري انتشار الخيار هو في الأساس انتشار حيث 2 خيارات تختلف في كل من سعر الإضراب وتاريخ انتهاء الصلاحية كما يمكن أن يرى، وهذا الانتشار يحتوي على الكثير من المتغيرات هو معقد جدا وخارج نطاق هذا الدليل. أفقي انتشار هو انتشار حيث 2 خيارات تختلف في تاريخ انتهاء الصلاحية يمكنك بيع الخيار أقرب، و شراء خيار آخر يمكنك إغلاق الصفقة بمجرد إغلاق تاريخ انتهاء أقرب يقترب من انتشار قطري هو انتشار حيث كل من أسعار الإضراب وتاريخ انتهاء الصلاحية مختلفة. نأمل أن تكون قد استمتعت هذا الدليل، واستفادت من أبسط المصطلحات كنا في وصف تداول الخيارات نلاحظ أنه في جميع أنحاء الدليل، لم نأخذ في الاعتبار التكاليف الإضافية مثل اللجان والاختلافات في أسعار طلب العطاء بما في ذلك هذه قد تعقيد هذا الدليل أكثر مما كنا نريد فقط لاحظ أن هذه التكاليف موجودة وسوف تضيف إلى التكاليف الخاصة بك وخفض الأرباح الخاصة بك. إذا كنت تريد أن تقرأ على استراتيجيات أكثر تطورا التي تنطوي على مجموعات أكثر تعقيدا من شراء الخيارات والمبيعات، لا تحقق من لدينا خيارات متقدمة دليل الاستراتيجيات. وإذا كنت مهتما في التعرف على التقنية التحليل والمؤشرات الفنية، لا زيارة دليل التحليل الفني لدينا إذا لم تكن قد فعلت ذلك.